Novelis, l’un des plus gros acheteurs mondiaux d’aluminium, ne s’approvisionnera plus auprès des producteurs russes pour alimenter ses usines européennes à compter de 2023, selon une information Bloomberg.  L’automne est la saison des signatures de contrats entre producteurs et acheteurs. Novelis, une filiale de la société indienne Hindalco, a lancé un appel d'offres la semaine passée pour l'approvisionnement de ses usines européennes en 2023, dans lequel il était spécifié que le métal russe était exclu de toute nouvelle transaction, rapporte Bloomberg, citant Novelis.

La banque d’affaires américaine Goldman Sachs prévoit que le cours du cuivre passera d’une moyenne de 7.200 $/t au 2^ème semestre 2022 à 8.000 $/t au 1^er semestre 2023.

Selon une source proche, Aluminium Dunkerque va réduire sa production d’aluminium de 20% jusqu’à la fin de l’année. Cette dernière avait déjà été abaissée de 5% en décembre 2021 alors qu’elle tournait à 90% de ses capacités qui s’élèvent à 285.000 tonnes par an. L’usine invoque la flambée des prix de l’énergie. « C’est un très mauvais signal », a commenté la source. 54 des 264 cuves d’électrolyse vont ainsi être arrêtées. L’électricité représente un tiers des coûts de l’usine qui bénéficie des tarifs régulés de l’Arenh (électricité nucléaire) pour une partie seulement de sa production.  Pour le reste, elle s’approvisionne au prix fort sur les marchés.

L’un des plus grands traders de métaux chinois, Maike Metals International, a demandé de l’aide au gouvernement et aux institutions financières du pays pour renflouer ses comptes. Le trader est victime du ralentissement économique, qui pèse fortement sur l’équilibre financier des entreprises du secteur privé. He Jinbi, fondateur de Maike, est contraint de demander un report de paiement d’une partie du cuivre importé. Le groupe BHP serait l’un des producteurs à avoir stoppé ses ventes à destination du négociant.

La fonderie Sival (deux sites : Eu en Seine Maritime et Friville-Escabotin dans la Somme) a été placée en redressement judiciaire, le 31 août, par le tribunal de Commerce de Dieppe. Spécialisée dans les pièces de précision et les alliages d’aluminium destinés aux secteurs aéronautique, militaire et ferroviaire, la fonderie fait, pour l’heure, l’objet d’une offre de reprise impliquant le licenciement de la moitié du personnel. Des actions sociales ont été mises en place, la CGT demande le soutien de l’Etat, actionnaire de Safran, client de la fonderie.

Le producteur chilien Codelco a revu à la baisse son objectif de production de cuivre pour l’année en raison de la baisse de la qualité des minerais et des rendements dans certaines mines. Le producteur table désormais sur une production annuelle située entre 1,49 et 1,51 million de tonnes (Mt), comparé au précédent objectif de 1,61 Mt. La production dans les fonderies dont il est propriétaire à 100% a atteint 1,62 Mt en 2021. Cumulée à celle provenant des mines dans lesquelles il détient une participation, elle totalise 1,73 Mt. La production de cuivre a reculé dans tout le pays au premier semestre, Cochilco, la Commission chilienne du cuivre, fait état d’un volume de 2,63 Mt, un résultat en baisse de 6,19% sur un an comparé au volume de 2,80 Mt atteint au premier semestre 2021.

D’ici la fin de l’année le cours du zinc sera retombé aux alentours de 3.100 $/t, selon les dernières estimations de la banque. A court terme le risque de baisse des cours existe, en raison de la contraction de l’économie dans les trois principales régions du globe, l’Europe, les Etats-Unis et la Chine. Le zinc devrait atteindre, selon Commerzbank, une moyenne de 3.500 $/t en 2022, laquelle s’appréciera à 3.600 $/t en 2023. Le cours du cuivre est lui attendu à une moyenne de 8.600 $/t en 2022, puis 8.250 $/t en 2023. L’aluminium ne vaudra plus que 2.800 $/t à la fin de l’année 2023. Le plomb atteindra une moyenne de 2.100 $/t en 2022, laquelle reculera à 1.950 $/t en 2023. L’étain, pour sa part, est vu à 31.400 $/t en 2022, puis à 27.000 $/t l’année suivante. Le nickel, enfin, devrait afficher une moyenne de 24.200 $/t en 2022, puis cèdera 200 $ en 2023 à 24.000 $/t.

Les importations chinoises d’aluminium ont chuté de 38,3% sur un an en juillet, selon les chiffres publiés par le gouvernement chinois. Cette baisse marquée s’explique par le rebond de la production domestique et les tensions sur les disponibilités étrangères. Le pays de l’Empire du Milieu a ainsi importé 192.581 tonnes d’aluminium brut, de produits en aluminium et d’alliages d’aluminium le mois dernier. La Chine a produit un volume record de 3,43 millions de tonnes d’aluminium en juillet, les fonderies n’ayant pas eu de restrictions d’accès à l’énergie sur cette période. Les importations sur les sept premiers mois de l’année s’élèvent à 1,27 million de tonnes, soit un recul de 28,1% en rythme annuel.

« Les cours ne devraient pas se replier en dessous des niveaux pré-Covid, en revanche, ils continueront d’être sous pression au 3^ème trimestre », a commenté Fitch Solution. L’agence de notation a corrigé son estimation de moyenne de 2022 de l’aluminium qu’elle établit désormais à 3.000 $/t, ceci comparé à la précédente moyenne de 2.850 $/t. En revanche, l’agence a abaissé sa prévision de moyenne de 2023 à 2.700 $/t, contre une projection de 2.800 $/t initialement. Les cours de l’aluminium devraient toutefois rester élevés dans les années à venir, prévoit Fitch Solution, en raison de la transition écologique et ce, alors que la production subit les conséquences de la flambée des prix de l’énergie et la perte d’un certain volume d’exportation depuis la Russie.

La banque Citi a revu à la hausse ses prévisions de cours concernant le zinc, au vu des fermetures de capacités et de la flambée des prix de l’énergie, qui devraient engendrer un déficit plus conséquent que prévu en 2022 et en 2023. Sa projection pour les 3 prochains mois est désormais de 3.200 $/t, contre 2.800 $ précédemment. Sa projection pour la période des 6 à 12 prochains mois est de 3.400 $, contre 3.000 $/t.

Le rachat d’Alpine Aluminium par Industry et Samfy Invest pourrait tomber à l’eau fin août. La raison : le tribunal de commerce d’Annecy pourrait décider d’annuler le rachat pour non respect d’une partie des engagements pris par les repreneurs sur le maintien de l’emploi et de l’activité. C’est, en tous cas, ce qu’a recommandé le parquet d’Annecy le 13 juillet. Les offres de rachat des groupes Industry de Franck Supplisson et Samfy Invest d’Alain Samson avaient été retenues pour la reprise de la Scop Alpine Aluminium en décembre 2019.

Mauvaise nouvelle pour l’industrie française et le secteur de l’aluminium : le groupe lotois MH Industries a fait savoir, dans un communiqué, le 18 juillet, qu’il ne reprendrait pas l'activité de fonderie de la SAM, à Viviez (Aveyron), faute d’avoir pu sécuriser le financement nécessaire et faute d’engagement suffisant de la part de Renault. La flambée des prix de l’énergie a également contribué à l’abandon du projet.

Le groupe suédois Assa Abloy va investir 1,3 million d’euros dans sa fonderie de zamak de Longué-Jumelles (Maine-et-Loire) pour accroître la production et servir toutes ses usines européennes du groupe. La fonderie, la plus importante de France, est spécialisée dans la fabrication de produits de quincaillerie architecturale. Elle emploie 250 personnes et fabrique autour de 1.600 tonnes de produits en zamak (alliage d’aluminium, de zinc et de magnésium) annuellement.

Le président de Nornickel, Vladimir Potanin, a annoncé son intention d’engager des discussions autour d’une fusion avec Rusal. « Aujourd’hui (lundi 4 juillet, ndlr), j’ai envoyé un courrier dans lequel je confirme notre accord pour débuter les discussions sur une fusion avec Rusal », a déclaré V. Potanin lors d’une interview avec RBC TV. Cette annonce intervient après une nouvelle salve de sanctions par le Royaume-Uni, le 29 juin dernier, qui vise notamment l’oligarque russe. Rusal ne s’est pas encore exprimé sur le sujet.

Moins d’opacité ? La Suisse, qui ne sait pratiquement rien des échanges commerciaux réalisés dans le secteur des matières premières sur son sol, y réfléchit. Pour l’heure, le pays helvétique ne collecte aucune donnée. Il ne sait donc pas combien d’entreprises il abrite, ni quelle est leur contribution à la richesse du pays. Or de nombreux négociants sont basés en Suisse : Trafigura, Glencore, Vitol, Gunvor… L’essentiel des transactions réalisées sur le pétrole russe se fait en Suisse : un pourcentage de 80%, impossible à vérifier à ce jour, est évoqué. La ville de Zoug, baptisée la « Coal Valley » accueille des grands groupes russes, soit l’équivalent de 225 millions de tonnes de charbon. 75% des exportations russes partiraient de Suisse...

ED&F Man Capital, actuellement membre de catégorie 1 du LME, va devenir un membre de catégorie 2, portant à 8 le nombre de membres actifs sur le Ring. D’après un mémo interne envoyé à la division courtage d’ED&F Man Capital, cette décision de quitter la catégorie 1 est stratégique. C’est une déception pour le LME, qui était passé à 8 membres de catégorie 1 après le départ de Triland Metals en août 2021, avant de revenir à 9 avec l’arrivée de Sigma Broking, en janvier dernier. Le LME s’est fixé deux critères à respecter pour éviter une fermeture définitive : les membres de catégorie 1 ne doivent pas être moins de 5, et les volumes échangés ne doivent pas chuter de plus de 25 %. Personne ne s’attend à 3 départs supplémentaires, mais un déclin conséquent des volumes ne peut pas être écarté. La Bourse s’est efforcée d’améliorer les liquidités, surtout depuis sa décision de suspendre les échanges sur le nickel, en mars dernier.

Fait rarissime, le ministère américain du commerce a annoncé mercredi 6 juillet qu'il révoquait les ordonnances de droits antidumping et de droits compensateurs sur certains produits extrudés en aluminium chinois. Suite à un changement de contexte, le Département américain du Commerce a décidé d'exclure les fils machine rectangulaires de largeurs comprises entre 2.95 et 6.05 mm et d’épaisseurs comprises entre 0.65 et 1.25 mm du champ d'application des droits antidumping et compensateurs. La révocation des droits antidumping et compensateurs s’applique, respectivement, à partir du 30 avril 2021 et du 1^er janvier 2021.

European Aluminium s’est réjoui de la levée de la suspension des droits antidumping sur les produits plats chinois en aluminium. Cette suspension, en place depuis neuf mois, devait être reconduite ou levée. Elle sera finalement levée, a décidé la Commission Européenne, au terme de son enquête. Les droits de douane sur les produits laminés en aluminium chinois s’échelonnent de 14 à 25% et s’appliquent depuis le 12 juillet. « Nous sommes soulagés que nos producteurs soient enfin protégés contre la concurrence déloyale des produits laminés plats chinois (…) qui a des conséquences économiques dévastatrices pour les producteurs européens d'aluminium et des conséquences encore pires pour la lutte contre le changement climatique mondial », a commenté Paul Voss, dg de l’association, qui représente les acteurs de la filière aluminium en Europe.

Le président de Nornickel, Vladimir Potanin, a annoncé son intention d’engager des discussions autour d’une fusion avec Rusal. « Aujourd’hui (lundi 4 juillet, ndlr), j’ai envoyé un courrier dans lequel je confirme notre accord pour débuter les discussions sur une fusion avec Rusal », a déclaré V. Potanin lors d’une interview avec RBC TV. Cette annonce intervient après une nouvelle salve de sanctions par le Royaume-Uni, le 29 juin dernier, qui vise notamment l’oligarque russe. Rusal ne s’est pas encore exprimé sur le sujet.

Le nom de l'acheteur pour la fonderie Stolberg, en Allemagne, détenue par l’entreprise de recyclage de batteries Ecobat, est désormais dévoilé, Trafigura, le propriétaire du producteur de zinc et de plomb Nyrstar, a confirmé mercredi 6 juillet avoir conclu un accord exécutoire pour l’achat de  la fonderie. « L’association de l’usine de Stolberg avec Nyrstar, qui exploite trois fonderies de zinc en Europe, dans un rayon de 300 km autour de l’usine, offre une occasion unique d’utiliser plusieurs sous-produits de Nyrstar comme matière première pour l’activité de Stolberg, permettant ainsi de fournir des métaux stratégiques produits localement aux marchés de croissance critiques de l’Europe, avec une empreinte carbone réduite et une efficacité accrue », a déclaré Daniel Vanin, chef exécutif de Nyrstar. L’accord va être soumis aux autorités de la concurrence allemandes, un processus qui pourrait durer plusieurs mois.